El acrónimo se deriva de Bayerische Motoren Werke, traducido como fábrica de motores bávara, BMW es uno de los fabricantes de automóviles más populares del mundo.
Nace en Múnich el 21 de julio de 1917, inicialmente como fabricante de motores y motocicletas aeronáuticas, y luego amplia sus horizontes con la producción de automóviles. Siempre se ha pensado que el logotipo, similar a una hélice de avión con el fondo de un cielo azul, era un homenaje a los orígenes de la compañía, sin embargo, aparentemente sería un homenaje a la tierra de origen. De hecho, los colores de la bandera bávara son el blanco y el azul. En 1928, compró la marca Dixi, que fabricaba con licencia el modelo británico Austin Seven, y empezó a fabricar el modelo, rebautizado con el nombre 3/15. Más tarde, BMW lanza su primer auténtico modelo: el 320, también disponible con un motor de 4 cilindros derivado del anterior Austin.
En 1933 debuta el 303, el primer BMW de seis cilindros, y en 1936 los importantes automóviles 326 con las innovadoras puertas traseras, y el 328, un deportivo que conquistará el mundo del rally y se adjudicará la victoria en 1940 de la Mille Miglia. Durante la Segunda Guerra Mundial, como la mayoría de las empresas alemanas, participó en la producción de vehículos militares, y en particular en la producción de motores para aviones de combate. Este fue un período de grandes fracasos, no había recursos para la construcción de los automóviles, por lo que hubo que revisitar algunos modelos existentes.
El primer BMW real de posguerra fue la berlina 501 de 1951, mientras que en 1955 se lanzó el Iso Isetta: un micro coche con forma de huevo que tuvo mucho éxito; y el año siguiente fue el turno del 507, un spider que aún hoy se considera uno de los spider alemanes más hermosos. Sin embargo, desafortunadamente la situación financiera de finales de los años cincuenta fue crítica, tanto como para pensar en la fusión con Mercedes. Pero, afortunadamente, uno de los principales accionistas, Herbert Quandt, decidió comprar la marca, así que poco a poco la situación comenzó a mejorar, tanto que fue necesario asumir otra empresa, Glas, para aumentar los ritmos de producción sobre todo en su gran fábrica de Dingolfing, todavía activa. A partir de los años setenta, el nuevo CEO Eberhard Von Kuenheim desempeñó un papel importante dentro de la empresa, porque en poco tiempo la transformó en una producción global con varios modelos exitosos: serie 5, serie 3, serie 6 y serie 7. Después vino el lanzamiento de otros modelos particularmente relevantes: el Spider Z3, el X5 y el X6.